Английский
АЛРОСА, добывающая около 90% алмазов в России, в 2024 году увеличила продажи алмазов инвестиционного класса в три раза – до более чем 1 000 штук, говорится в сообщении компании.
К инвестиционной категории относятся бриллианты от 2 каратов с определенными характеристиками цвета и чистоты. Их цена начинается от ₽2 млн (более $20 000) за камень.
Россия является крупнейшим в мире производителем алмазов, обеспечивая около 25% мирового предложения, а также обладает крупнейшими и богатейшими в мире запасами алмазов.
АЛРОСА начала осваивать этот рынок после того, как Евросоюз ввел санкции против российских алмазов, которые должны были вытеснить Россию с мирового алмазного рынка. В результате этих санкций все алмазы весом более 0,5 карата, торгуемые на главной европейской алмазной бирже в Бельгии, должны были быть сертифицированы как нероссийские. Это создало значительные, дорогостоящие и трудновыполнимые правила, поскольку бриллианты, по сути, состоят из плотно упакованных и прочно связанных атомов углерода, которые имеют тенденцию исключать другие элементы по мере роста кристалла, и большинство имеют схожие геологические характеристики независимо от происхождения. В результате Бельгия в значительной степени утратила свою сотню лет назад существовавшую индустрию торговли алмазами, а покупатели ушли на рынки Израиля, Дубая, Индии, Гонконга и Владивостока.
После шагов АЛРОСА, на фоне санкций и сокращения возможностей поддержания ликвидности капитала, частные инвесторы в России получили возможность покупать инвестиционные алмазы без уплаты НДС и по ценам международного рынка. При этом цены на такие алмазы растут, и теперь они используются в качестве инвестиционных инструментов.
По данным ВТБ Private Banking, количество сделок по продаже бриллиантов в 2024 году выросло на 60% по сравнению с прошлым годом. По словам Юлии Безменовой, вице-президента ВТБ, интерес к бриллиантам как к защитному и долгосрочному инвестиционному инструменту, преимущественно среди частных инвесторов, продолжит расти.
Альфа-Банк отмечает, что состоятельные инвесторы по всему миру обычно вкладывают в коллекционные объекты около 5% своего портфеля, что составляет примерно $300 млрд в год. Доля инвестиционных камней в таком портфеле варьируется в разных странах, но в целом она составляет около 1%, или $1,5-2 млрд.
По словам директора рейтингового агентства НКР Дмитрия Орехова, спрос на алмазы инвестиционного класса растет на 5-7% в год. В ближайшие годы, по его прогнозам, продажи инвестиционных алмазов будут увеличиваться на 5-10% в год. Помимо ограниченного предложения, которое привлекает многих инвесторов, камни позволяют диверсифицировать риски в периоды макроэкономической нестабильности и волатильности многих активов на фондовых и финансовых рынках.
По словам Бориса Красноженова, начальника отдела аналитических исследований Альфа-банка, объем рынка камней инвестиционного качества в России составляет около 5% от мирового и оценивается примерно в $100 млн. Эта оценка учитывает культурные традиции (например, обручальные кольца), которые имеют огромное значение в этой категории инвестиций. В России традиции хранения сбережений в физических активах (таких как бриллианты и золото) выше, чем в других странах. Красноженов также отметил, что еще одним важным фактором для рынка является наличие надежного источника камней, которым Россия обладает – госкомпании АЛРОСА, контролирующую около 30% мировой добычи алмазов и имеющую развитую инфраструктуру для инвесторов.
Однако, по мнению Ахмеда Алиева из «БКС Мир инвестиций», направление инвестиционных бриллиантов является слишком узким, чтобы перекрыть затяжной кризис в алмазно-бриллиантовой отрасли в целом. На мировом рынке квоты сокращаются, при этом De Beers Anglo American в своей отчетности за 2024 год понизила прогноз добычи алмазов на 2026 год до 26-29 миллионов каратов против предыдущей оценки в 32-35 миллионов каратов. В 2024 году производство алмазов De Beers сократилось на 22%, до 24,7 млн каратов. АЛРОСА также сократила поставки, уменьшив добычу на 4,6%, надеясь при этом стимулировать внутренний спрос.
Читать далее
Россия задает стандарты мирового рынка алмазов совместно с Африкой
