Английский
Президент Соединенных Штатов Дональд Трамп заявил в своих социальных сетях, что намерен установить 100%-е тарифы на весь импорт стран БРИКС в США, если они перестанут использовать доллар США. В этой статье мы рассмотрим существующие объемы двусторонней торговли между Соединенными Штатами и десятью полноправными членами БРИКС, а также то, как введение тарифов повлияет на их торговлю.
Бразилия
В 2024 году экспорт Бразилии в США увеличился до рекордных $40,3 млрд. Это составляет около 15% от общего объема экспорта Бразилии в 2024 году в размере $337 млрд. Основными статьями экспорта в США являются полуфабрикаты железа, сырая нефть, сульфатная химическая целлюлоза, крупногабаритная строительная техника и чугун. США придется закупать эти товары на других рынках, а Бразилии – искать новых покупателей, которых она, вероятно, сможет найти в развивающихся странах Юга. Бразилия занимает пост председателя БРИКС в 2025 году и уже сейчас начнет искать альтернативных клиентов.
В 2022 году Бразилия и США заключили обширный двусторонний торговый договор о правилах торговли и прозрачности, требующий внесения поправок, если одна из сторон пожелает изменить условия. Разрешение споров возлагается на Всемирную торговую организацию. Результатом введения тарифов, вероятно, станет краткосрочный ущерб экспорту Бразилии, поскольку некоторые отрасли потребуют государственной поддержки, в то время как американские покупатели, вероятно, увидят рост цен на импортные товары.
Вердикт: урегулируется в течение 2 лет.
Россия
В 2024 году общий объем экспорта России в США составил около $3,2 млрд. Это менее 1% от общего объема российского экспорта, крупнейшие экспортные позиции РФ – удобрения и уран. Влияние тарифов на российскую торговлю будет незначительным, но США могут столкнуться с трудностями при восполнении своих потребностей в урановом топливе, поскольку большинство других основных поставщиков дружественны России.
Вердикт: незначительное влияние.
Индия
В 2024 году экспорт Индии в США увеличится до $81,4 млрд. Это составляет 10% от общего объема экспорта Индии в 2024 году в размере $814 млрд. Основными статьями экспорта Индии в США являются машиностроительная продукция, электронные товары, драгоценные камни и ювелирные изделия, фармацевтическая продукция, а также легкие масла и нефтепродукты.
Доступ США к дешевым дженерикам (непатентованным фармацевтическим препаратам) и биологически активным добавкам сильно пострадает, как и индийская электронная и фармацевтическая промышленность. Между Индией и США нет торгового соглашения. Введение тарифов станет серьезной проблемой для индийских экспортеров в этих секторах, однако интересно, что и Россия, и Индия настаивают на увеличении индийского экспорта в Россию. Можно предположить, что Россия сможет поглотить не менее 25% индийского экспорта в США. Оставшаяся часть может быть продана на недавно открывшемся для индийских экспортеров китайском рынке и рынках других членов БРИКС.
Вердикт: Индийские экспортеры столкнутся с серьезными проблемами, требующими вмешательства государства.
Китай
В 2024 году объем экспорта Китая в США составит около $429 млрд. Это составляет 15% от общего объема экспорта Китая в 2024 году, равного $3,58 трлн.
В основном Китай поставляет в США электронику, машины, игрушки и мебель, а по некоторым товарам, таким как смартфоны, компьютеры и литий-ионные батареи, США продолжает полагаться на Китай. Рост потребительских цен на эти товары в США окажет значительное влияние, что приведет к инфляционному давлению и нарушению соответствующих глобальных цепочек поставок, включая проблемы с некоторыми видами производства в связи с нарушением поставок комплектующих. Безусловно, это создаст значительные проблемы для китайских экспортеров, причем вероятно вмешательство государства. Интересно то, что введение США пошлин на китайскую продукцию может послужить толчком к буму китайско-индийской торговли, при этом Индия захочет получить аналогичный доступ к китайским рынкам. Китай уже осваивает рынки России и Центральной Азии, Ближнего Востока, Африки, Латинской Америки и почти наверняка захочет увеличить экспортный потенциал в странах БРИКС. Это также приведет к стратегическому открытию китайского рынка для Глобального Юга.
Еще один вопрос, который следует учитывать при таком развитии событий, – это реакция Китая, который почти наверняка введет тарифы на экспорт американских товаров в Китай. В 2024 году объем экспорта США в Китай составил около $130 млрд и включал сельскохозяйственную продукцию, машины, химикаты и фармацевтические препараты. Обе страны должны будут принять меры по поддержке своих экспортных секторов.
Кроме того, будут серьезно нарушены торговые соглашения между США и Китаем, подписанные в 2020 году, что окажет огромное влияние на будущий потенциал американского присутствия в секторе финансовых услуг Китая, на экспорт из США СПГ и сельскохозяйственной продукции, что подтолкнет Китай к сближению с Россией.
Вердикт: значительное влияние. Это приведет к дефляции американо-китайских и, в некоторой степени, глобальных торговых потоков. Экономике обеих стран будет нанесен ущерб с последующими политическими последствиями. Однако потрясения на потребительских рынках будут неустойчивыми, хотя и весьма разрушительными. Введение 100%-х тарифов на китайский экспорт было бы огромной авантюрой Трампа, из которой он вряд ли выйдет невредимым.
Южная Африка
В 2024 году экспорт ЮАР в США составил около $9 млрд. Это менее 10% от общего объема экспорта ЮАР в 2024 году, который составил $100 млрд. Основными статьями экспорта ЮАР в США являются кукуруза, алмазы, фрукты, золото, металлы и минералы, сахар, уголь и шерсть.
США и ЮАР заключили несколько небольших торговых соглашений, но ущерб может быть нанесен соглашению между США и Таможенным союзом Южной Африки (SACU), в который входит ЮАР. Пять стран SACU вместе являются крупнейшим торговым партнером США в Африке с объемом двусторонней торговли в $18,2 млрд. США придется поставлять свои товары на другие рынки, а Южной Африке – искать новых покупателей, что она, вероятно, сможет сделать в рамках развивающегося Африканского континентального соглашения о свободной торговле и Глобального Юга в целом. Некоторые сельскохозяйственные отрасли, такие как экспорт фруктов, овощей и вин на китайский и российский рынки, также могут поглотить часть потерь американского экспорта.
Вердикт: по силам.
Египет
В 2024 году экспорт Египта в США составил около $1,8 млрд. Это составляет примерно 4,5% от общего объема экспорта Египта в 2024 году, равного $40 млрд. Соединенные Штаты являются ключевым импортером египетских продуктов питания, на долю которых приходится около 4% от общего объема экспорта Египта. Потеря американских рынков, скорее всего, будет восполнена за счет соглашения о свободной торговле, которое Египет заключает с Евразийским экономическим союзом.
Вердикт: минимальное влияние.
Эфиопия
В 2024 году объем экспорта Эфиопии в США составил около $2,6 млрд – чуть менее 40% от общего объема экспорта Эфиопии в 2024 году, который составил $7 млрд. Основной статьей экспорта Эфиопии в США является кофе. Это негативно скажется на Эфиопии, которая продолжает борьбу с поддерживаемыми США эритрейскими повстанцами на севере страны, что может привести к усилению региональной нестабильности. Если американские покупатели кофе перейдут к другим поставщикам в Африке и Латинской Америке (но не к Бразилии), то это приведет к дальнейшему росту мировых цен на кофе.
Вердикт: дестабилизирует ситуацию в Восточной Африке.
Индонезия
В 2024 году экспорт Индонезии в США составил около $25 млрд. Это около 10% от общего объема экспорта Индонезии в 2024 году в размере $241 млрд. Основными статьями экспорта Индонезии в США являются пальмовое масло, каучук, включая автомобильные шины, электроника, никель и текстиль. Введение тарифов на индонезийскую продукцию создаст существенные проблемы и потребует вмешательства правительства. Индонезия будет стремиться открыть новые рынки в дружественных странах, например, в группе БРИКС, а также в Центральной Азии и России, где она завершает работу над соглашением о свободной торговле с ЕАЭС
Автомобильная промышленность США пострадает от роста цен на автомобильные шины и комплектующие, а также от роста цен на никель, который придется закупать в других местах – из стремительно сокращающегося пула.
Тарифные ограничения также подорвут готовящееся к подписанию соглашение о свободной торговле между Индонезией и США, которое предлагается заключить для стимулирования торговли, особенно редкоземельными материалами, такими как никель. Соглашение может позволить автопроизводителям использовать индонезийские металлы в электромобилях (EV), на которые распространяются налоговые льготы.
Вердикт: долгосрочный ущерб для американской автомобильной и IT-индустрии, индонезийские экспортеры смогут восстановить объемы примерно через два года.
Иран
В 2024 году объем экспорта Ирана в США составил около $5 млрд – около 9% от общего объема экспорта Ирана в 2024 году, который составил $54 млрд. Основным видом экспорта Ирана в США является печатная бумажная продукция (например, упаковка и брошюры). Энергетический сектор Ирана уже находится под жесткими санкциями со стороны США, поэтому тарифы, наложенные на иранскую бумажную продукцию, практически бессмысленны. Недавно Иран подписал 20-летнее торговое и инвестиционное соглашение с Россией и аналогичное соглашение с Китаем, а также соглашение о свободной торговле с ЕАЭС в дополнение к членству в БРИКС.
Вердикт: минимальное воздействие.
ОАЭ
В 2024 году экспорт ОАЭ в США составил около $11 млрд. Это составляет около 0,7% от общего объема экспорта ОАЭ в 2024 году в размере $762 млрд. Основными статьями экспорта ОАЭ в США являются энергоносители, автомобильные и авиационные компоненты, компьютеры, золото, ювелирные изделия, масла, алюминий, медь, серебро и парфюмерия. Тарифы на экспорт ОАЭ в основном затронут иностранных инвесторов в ОАЭ, в первую очередь из других стран Ближнего Востока и Северной Африки, но не приведут к значительным перебоям.
Вердикт: минимальное воздействие.
Резюме
Как видно, угрозы Трампа ввести тарифы на импорт в страны-члены БРИКС, если они будут реализованы, окажут разрозненное и непоследовательное воздействие.
Любопытный аспект тарифных угроз Трампа в отношении стран БРИКС заключается в том, что они не окажут заметного влияния на главных для США «плохишей», но вместо этого нанесут значительный ущерб торговым отношениям, на которые Соединенные Штаты полагаются. Надежные и дружественные партнеры США, такие как Бразилия, Египет, Индия, Индонезия, ОАЭ и Южная Африка, столкнутся с торговыми санкциями, связанными не с отношениями с США, а с другими странами. Понятно, что эти партнеры США, скорее всего, почувствуют себя несколько ущемленными – именно на это и рассчитывает Трамп, добиваясь внесения раскола в БРИКС.
Однако расчеты складываются не в пользу Трампа – несмотря на то, что экспорт из США является важным фактором, он составляет не более 10% от общего объема экспорта в любой из этих стран, за исключением Китая (15%) и Эфиопии. В основе темы введения тарифов лежит направленность только на одну страну – Китай. Но один из первых звонков Трампа в статусе президента был Си Цзиньпину, который он обозначил как «дружественный» и добавил, что американо-китайская торговая сделка «может быть достигнута». Так зачем же такая риторика в отношении БРИКС, если Китай входит в эту группу? Зачем такая риторика, если это негативно сказывается на союзниках США и оставляет торговлю с Россией и Ираном практически нетронутой? Это не имеет никакого смысла и, похоже, создаст для США множество проблем с выбором поставщиков, при этом почти наверняка увеличит производственные затраты в США. Однако поверить в то, что Трамп глуп мы не можем.
Поэтому мы считаем, что заявления Трампа рассчитаны исключительно на внутреннюю аудиторию и что его угрозы вряд ли будут выполнены. Однако есть оговорка. Страны БРИКС должны разработать планы на случай подобного сценария развития событий – найти альтернативные рынки и быть готовыми к принятию государственных политических решений для управления изменениями в случае, если это понадобится. Один из членов БРИКС обладает значительным опытом в этом вопросе – это Россия, вся экономика и цепочки поставок которой всего за три года изменили направление с Запада на Глобальный Юг.
Смысл угроз Трампа таков: будьте готовы.
Читать далее
